在新冠疫情期间，香港经济陷入寒冬，百业萧条。中小企一边要应付租金、薪金等固定开支，另一边面对营业额急跌，结业危机迫在眉睫。政府于2020年4月在“中小企融资担保计划”下推出“百分百担保特惠贷款”，以毋须资产抵押和简便快捷的审批方式，为中小企提供低息贷款，纾缓其现金流不足的问题，支撑香港中小企渡过经济下行期间最艰难的时刻。

生意惨淡仍须支付薪金　老板苦守员工饭碗

危机首先反映在个别中小企的营运上。钻叶国际有限公司负责人谭秀芳（Vikky）受访表示，公司过去生产金属家居用品，出口至日本、欧美等地；疫情后，非必需品需求急跌，公司业绩大幅亏损，甚至连续多月“零生意”。

然而，公司仍要支付租金与薪金。Vikky表示：“中小企的员工数目虽少，但这批员工对我们而言是无价之宝。”团队有服务十多年的资深员工，部分更是“由‘妹妹仔’做到成家立室、生儿育女”，让不忍拖欠薪金的她当时陷入痛苦拉扯。她曾尝试向传统银行融资，但银行坦言成功批出贷款的机会微乎其微。

在疫情下，批发行业同样受压。新力化妆品有限公司负责人何绍忠表示，公司以化妆品批发为主，客户包括美容院和零售店。疫情期间，美容院被迫长时间停业，令公司生意额暴跌近八成。

现金流最紧绌时，他又因合伙人离世遇上股权变动，公司财务压力百上加斤。即使如此，他宁愿变卖个人物业，也从没想过裁员。他指出：“我当时有八名员工，资历最浅的亦已入职超过20年，这里养活了八户家庭。”

“百分百担保特惠贷款”成及时雨 中小企保薪交租渡难关

两个个案并非个别事件，而是本港中小企共同面对的危机。中小企融资担保计划下的“百分百担保特惠贷款”于2020年 4 月推出，成为企业渡过急难的关键支援。

Vikky表示：“如果没有申请‘百分百担保特惠贷款’，我本来已计划结业。”她指申请毋须物业抵押，主要提交申请贷款相关的租金、雇员薪金纪录及营业额下跌证明，于短短一个月便完成审批，并获得资金用于支付薪金和租金，保住公司核心团队。

何先生亦指出，这笔贷款像一支强心针，令公司在最困难时仍可支付八名员工的薪金。他形容：“资金到帐犹如在溺水时，脚下多了一块垫脚石，让企业至少能先呼吸、再寻找出路。”

Vikky 其后再申请计划下的“九成信贷担保产品”，把所得贷款用作业务转型，放弃前景不明的金属家居用品业务，转而发展餐饮环保科技，生产厨余处理机，最终在社会环保意识擡头下成功转型。

邵家辉：“百分百担保特惠贷款”补融资缺口

从企业个案回到政策层面，“百分百担保特惠贷款”的推出并非偶然。批发及零售界别代表、立法会议员邵家辉表示，商户当时最迫切的痛点是“零收入，但人工、租金等开支照旧”，资金断链令无数中小企和前线员工的饭碗悬于一线。

邵家辉认为，银行普遍重视“砖头”，即固定资产或物业抵押，但很多中小企老板既没可抵押物业，也未必有足够资产证明。在百业停摆时，即使企业平日经营稳健，也很难通过传统方式获得贷款。

“百分百担保特惠贷款”于2020年4月推出 ，初衷是“第一时间先救人”，既保住商户脉搏，也保住员工的饭碗和家庭收入；若政策迟一步推出，中小企倒闭、裁员和消费力收缩的影响便会互相放大。

邵家辉进一步解释政策背后有稳住就业的作用。他指出，香港约98%公司属中小微企，涵盖零售、餐饮、美容和各式服务业，承载本港相当部分的就业人口。“中小微企养活了香港千家万户。若它们大规模倒闭，动摇的是整个社会的就业根基。”最终，约4万家公司获批“百分百担保特惠贷款”，成功保住逾40万名员工的饭碗。

林伟全：“还息不还本”助企业复元

商界代表、立法会议员林伟全亦肯定“中小企融资担保计划”，形容其为香港中小企的“定海神针”。他指出，政府分担银行风险，填补中小企信用评级不足的缺口，有助避免资金链断裂，稳住经济基本盘以及就业市场。若当年没有推出该计划，本港失业率恐飙升至双位数，进而引发按揭断供、消费萎缩等社会经济连锁灾难，因此该计划实为香港筑起了坚固的就业保护网。

谈及现状，林伟全进一步指出，目前经济虽已初步复苏，但中小企业的经营普遍仍然艰难，幸而计划的“还息不还本”安排为中小企提供“透气空间”，让企业有更多空间重建资金链，将有限的流动资金优先用于重新入货、招聘和恢复营运，待业务回归正轨后才逐步偿还本金，纾缓中小企的还款压力。

林伟全认为，计划亦展现香港制度的韧性，向国际投资者证明政府有能力在经济下行的冲击下，能够因时制宜，稳定营商环境。

“八成信贷担保产品”继续撑转型

随着经济逐步复常，“百分百担保特惠贷款”及“九成信贷担保产品”的申请期均已如期结束，随着“八成信贷担保产品”的申请期延长至2028年3月底，有需要的中小企业可继续透过计划取得商业贷款。

综观“中小企融资担保计划”，政策目标相当清晰，在疫情期间以“百分百担保特惠贷款”协助中小企业救急，现时继续透过“八成信贷担保产品”支援中小企把握经济复常带来的机遇，配合中小企“先求活、再求变”的韧性，充分展现香港经济在巨浪后仍具底层活力。

（资料由客户提供）